評析：據研究調查，美國人的資產配置中，超過50％是以基金持有，持有股票比例非常的低（因為美國要課高達30％的證券所得稅，但台灣是完全不用的）。反觀台灣，投資股票反而成了全民運動，持有基金比例遠低於10％！有定時定額購買共同基金人數約僅32萬人，對應到台灣股民超過千萬人，而每月購買基金金額約僅5000多元，顯見台灣的基金市場仍大有可為！相對的台灣股市，隨便買隨便賺的時代早已過去，股市早已是內線交易和法人控盤的天下！散戶很難從中獲利，畢竟投資股票是需要財力和智力的的知識財，絕非一般菜籃族可為，除非你有內線。
投資基金對於上班族確實是最容易的投資管道，也不需太多的理論知識，而且在台灣買賣基金確實非常方便，只要事先在金融機構開好戶，做好設定，以後都可以直接在網路上買進賣出任何一檔基金，所以沒時間絕對不是理由，每天少看一檔八卦電視劇，少看一則八卦新聞，就可以讓你有充裕的時間研究一下投資趨勢了。
新的一年重新檢視一下你的投資組合吧，號稱新世代的你，是否還在做石器時代的投資（把錢存在銀行）？小心錢越存越少還不知道（因為通貨膨脹率早已高過銀行利率，存在銀行的錢，實質利率其實是負的，因此版主常開玩笑跟學生說，與其把錢存在銀行還不如買幾箱衛生紙擺在家裡還來得划算，因為衛生紙漲幅還超過銀行利率）！
錢進海外 布局單一市場 投信募資趨勢
■ 記者周慶安／台北報導寶來投信金融資產證券化基金募集超過150億元，除了證明海外投資顧問太平洋投資管理公司（PIMCO）名氣可用外，也證明發行投資海外創新商品的確可行；觀察今年以來投信申請募集的基金，投資標的幾乎全是海外，不同以往的是，募集的基金不再是投資全球，而有走向單一區域與個別市場的趨勢。
投信去年申請清算或合併的基金共25檔，其中多數為投資國內的股票型基金，被清算合併基金數目超乎以往，反映出國內股票型基金市場已漸趨飽和。
投信遂將目光轉往海外市場，去年投信發行的新基金就以組合型基金為大宗，生命周期、傘型基金大行其道，在債券型基金規模大幅縮減下，國際股票型與組合基金規模則逆勢上揚。
國際股票型基金去年淨成長386億元，組合型基金成長504億元，反觀國內股票型基金儘管績效驚人，一整年卻只成長76億元。
可見在日本、韓國等股市屢創新高同時，國內股市資金正逐漸退潮，國人也逐漸接受海外市場；統一投信總經理林弘立曾經表示，走過債券型基金的創傷後，今年重點會放在海外市場的經營。
寶來投信總經理左麗玲認為，去年投信發行的新基金以全球化的投資商品為主，為建立完整的海外產品線，今年投信轉攻海外單一市場其來有自，不過投資範圍重覆，也提高了產品發行的難度。
觀察今年以來投信申請募集的基金，豐中華投信送件申請新日本組合基金，日盛投信是送件申請募集日盛美元東贏保本基金，大眾投信申請發行北美收益資產證券化基金，並找來加拿大豐業資本管理有限公司（Scotia Capital）為海外投資顧問。
近期投信募集商品頗有共識，日本與亞洲市場成為眾家投信必爭之地，產品投資範圍的重覆率相當高，國內市場是否有這麼大的胃納量，則有待考驗。
【2006/01/27 經濟日報】
留言列表
